Laba,
Esu visiškas naujokas "iš lempos" kažkada priinvestavęs. Prireikė įsigyti būstą, kas savo ruožtu privertė rinktis iš kur imti pinigų - iš NT paskolų ar parduoti investicijas. Nusprendžiau paanalizuoti ką realiai uždirba vienas iš mano rizikingų fondų - SEB Global Fund.
Grafikas per paskutinius 14 metų atrodo gražus:
https://i.imgur.com/IgWcja9.png
Pabandžiau suprasti kokia reali padėtis ir gavau, kad vidutiniškai iš fondo per metus gaunu mažiau nei 2% pajamų (siaubas!). Mano paskaičiavimas:
Laikotarpis 2006-11-01 2020-11-10
Kainos pradžioje ir laikotarpio gale 2,6118 4,8400 (85,31%)
Paprastumo dėlei imkim, kad per visą laikotarpį vidutinė fondo kaina yra 3,700 , kuri yra esant 42% prieaugiui.
Fondo mokestis – 1,55% . Per visą 14 metų laikotarpį reiėjo sumokėti 3,71,55/10014 =0,8029
Jei imsim vidutinę infliaciją 1,5%, tai per 14 metų prarasim 3,71,55/10014=0,777
Realiai uždirbam:
4,8400-2,6118-0,8029-0,777=0.6483
kas sudaro 0.6483/2,6118= 0.248 = 25% (per visą laikotarpį)
Vidutiniškai per metus 1,79%
Skaičius nuvylė, nes jei aš 14 metų rizikuoju (fondas skaitosi rizikingas), tai uždirbu mažiau nei 2% per metus.
Ar mano supratimas teisingas? Kur padariau klaidas?
Iš kitos pusės imant paskolą su 2,3% palūkanom ir 1,5% infiliacija aš “uždirbu” -0.8%. Gaunasi, kad vistiek apsimoka skolintis o ne parduoti fondą?